TAWHIDNEWS
Охирин ва муҳимтарин хабарҳо оиди низоми бонкдории исломӣ дар ҷаҳон ва ҶСК “Тавҳидбонк”
Уникальные риски исламского банкинга
Осведомленность о рисках становится все более важной проблемой не только для учреждений, но и на индивидуальном уровне. Все, что мы делаем или собираемся сделать, подвергается риску. Риск является общей чертой любого человеческого действия или поведения, поскольку не существует единственного результата, который был бы абсолютно гарантирован. Просто невозможно избежать риска. В каждом человеческом решении или действии, вопрос никогда не заключается в том, рисковать или нет, а на какой риск пойти.
Банковские риски это неопределённость в отношении результатов, которые могут иметь потенциально неблагоприятное воздействие на финансовую деятельность банка.
Исламский банкинг подвержен всем банковским рискам, как и традиционный банкинг, таким как, валютный риск, кредитный риск (риск финансирования), риск ликвидности, операционный риск, репутационный и правовой риски как компоненты операционного риска, риск концентрации и другим.
Однако риск в исламских финансах имеет свои уникальные атрибуты и отличительные характеристики. Учитывая все традиционные риски и исключая процентный риск, деятельности исламских банков угрожают 4 уникальных риска:
Перемещенный коммерческий риск в исламском банкинге
Перемещенный коммерческий риск (displaced commercial risk- DCR) является уникальным риском исламского банкинга, особенно когда игроками банковской системы страны являются и традиционные и исламские банки. Это риск исламских банков возникающий из-за конкурентного давления, связанного с необходимостью выплачивать прибыль клиентам, эквивалентную конкурентоспособной норме прибыли, и поглощать часть убытков, которые обычно несли бы держатели инвестиционных счетов, чтобы предотвратить массовый вывод средств. Иными словами это переход риска связанного с депозитами, к акционерам. Такая ситуация возникает когда (по соображениям коммерческой необходимости) банки отказываются от части своей прибыли для предотвращения изъятия вкладчиками в силу низкой доходности (AAOIFI, 1999). Перемещенный коммерческий риск подразумевает, что банк может полностью выполнять шариатские требования, но все же не может обеспечивать конкурентную норму доходности в сравнении с ведущими конкурентами. Вкладчики всегда будут иметь стимул к изъятию. Для предотвращения изъятия владельцы банка будут вынуждены отказаться от части своей прибыли в пользу инвестиционных вкладчиков.
Резервы выравнивания прибыли (PER) и резерв инвестиционного риска (IRR) играют решающую роль в управлении перемещенным коммерчсеким риском в исламских банках. Резерв выравнивания прибыли (PER) удерживается из общего дохода до распределения прибыли между акционерами и владельцами инвестиционных счетов и расчета доли мудариба, IRR только из прибыли, относящейся к держателям инвестиционных счетов (после вычета доли мудариба). Вопрос резервирования, как правило, выбор руководства банка. Исламские банки обычно инвестируют эти резервы для получения дополнительных доходов держателями инвестиционных счетов и выравнивания доходов для держателей инвестиционных счетов. Если резервы достаточны для того, чтобы избежать передачи доходов от акционеров владельцам инвестиционных счетов, риск DCR отсутствует. Однако DCR присутствует если эти резервы недостаточны и происходит передача некоторой доли доходов акционеров вкладчикам.
Риск нормы прибыли в ислмамком банкинге
Этот вид рисков возникает в результате неожиданных изменений на рынке ставок прибыли (процентных ставок традиционных банков), которые отрицательно сказываются на доходах банка.
Несмотря на то, что клиенты исламских банков принимают риски размещения своих средства с разделением прибылей и убытков, они могут отреагировать отрицательно — и, возможно, вывести свои средства — если доходность банка ниже чем рыночные ставки. Если исламские банки не смогут отреагировать на повышение рыночной процентной ставки, это может привести к риску ликвидности (поскольку клиенты могут слишком быстро вывести средства). А если банки отреагируют на давление рынка, возникнет перемещённый коммерческий риск и необходимо будет предпринимать шаги, изложенные в предыдущем разделе.
Риск несоответствия принципам исламского финансирования
Соблюдение шариата является смыслом существования исламских финансовых институтов. Если банк не соблюдает принципы и нормы шариата, последствия могут быть негативными, что может также являться источником репутационного риска.
Таковы минимальные требования к соблюдению принципов шариата:
ü соблюдение минимальных требований с самого начала существования исламского банка - избегание процентов, азартных игр, спекуляций и др, а также обязательное включение Шариатского совета (по законодательству Ресупблики Таджикистан - Комитет по исламским финансовым усулугам) в структуру корпоративного управления банка.
ü соблюдение требований к транзакциям и операциям. Внутренний шариатский контроль банка должен гарантировать, что транзакции и операции анализируются на постоянной основе. Шариатский отдел отвечает за проведение регулярных шариатских аудитов для выявления любых возможных несоблюдений, которые могут подорвать репутацию банка.
ü разработка продуктов согласно принципам исламского финансирования. Каждый продукт, разработанный исламским банком должен проходить через Шариатский совет для утверждения. В некоторых странах после получения внутреннего одобрения, продукт необходимо направить Шариатскому совету регулирующего органа, который также рассматривает его на соответствие принципам исламского финансирования и могут отклонить при не соответсвии. Данный риск – риск разработки продуктов, также является уникальным рисков исламского банкинга.
Риск инвестиции в капитал
Риск инвестиции в капитал - риск, возникающий при заключении сделок партнерства с целью участия в конкретном финансировании или в общей коммерческой деятельности в котором поставщики финансирования делят риски. Этот риск актуален в условиях сделок мудараба и мушарака.
Таким образом можно заключить, что исламский банкинг более рискован по сравнению с традиционной банковской деятельностью, но не смотря на это, во время мирового финансового кризиса (Global Financial Crisis, 2008), когда многие традиционные банки мира один за другим терпели крах, исламские банки мира продемонстрировали значительную устойчивость, в виду того, что исламские банки -
-полагаются на реальную экономическую деятельность
-избегают токсичные производные финансовые инструменты
-поддерживают более высокую ликвидность
Список литературу:
1. Mohamad Omar Faruq - независимый эксперт - https://papers.ssrn.com
2. Sowmya Vyvek - Бахрейский институт банкинга и финансов (BIBF) - https://papers.ssrn.com
3. AAOIFI - 1999г.
4. Рекомендации базельского комитета банковского надзора
Раупова П.А.
Начальник Службы по мониторингу банковских рисков
ОАО «Тавхидбанк»
24.05.2022
Банковские риски это неопределённость в отношении результатов, которые могут иметь потенциально неблагоприятное воздействие на финансовую деятельность банка.
Исламский банкинг подвержен всем банковским рискам, как и традиционный банкинг, таким как, валютный риск, кредитный риск (риск финансирования), риск ликвидности, операционный риск, репутационный и правовой риски как компоненты операционного риска, риск концентрации и другим.
Однако риск в исламских финансах имеет свои уникальные атрибуты и отличительные характеристики. Учитывая все традиционные риски и исключая процентный риск, деятельности исламских банков угрожают 4 уникальных риска:
Перемещенный коммерческий риск в исламском банкинге
Перемещенный коммерческий риск (displaced commercial risk- DCR) является уникальным риском исламского банкинга, особенно когда игроками банковской системы страны являются и традиционные и исламские банки. Это риск исламских банков возникающий из-за конкурентного давления, связанного с необходимостью выплачивать прибыль клиентам, эквивалентную конкурентоспособной норме прибыли, и поглощать часть убытков, которые обычно несли бы держатели инвестиционных счетов, чтобы предотвратить массовый вывод средств. Иными словами это переход риска связанного с депозитами, к акционерам. Такая ситуация возникает когда (по соображениям коммерческой необходимости) банки отказываются от части своей прибыли для предотвращения изъятия вкладчиками в силу низкой доходности (AAOIFI, 1999). Перемещенный коммерческий риск подразумевает, что банк может полностью выполнять шариатские требования, но все же не может обеспечивать конкурентную норму доходности в сравнении с ведущими конкурентами. Вкладчики всегда будут иметь стимул к изъятию. Для предотвращения изъятия владельцы банка будут вынуждены отказаться от части своей прибыли в пользу инвестиционных вкладчиков.
Резервы выравнивания прибыли (PER) и резерв инвестиционного риска (IRR) играют решающую роль в управлении перемещенным коммерчсеким риском в исламских банках. Резерв выравнивания прибыли (PER) удерживается из общего дохода до распределения прибыли между акционерами и владельцами инвестиционных счетов и расчета доли мудариба, IRR только из прибыли, относящейся к держателям инвестиционных счетов (после вычета доли мудариба). Вопрос резервирования, как правило, выбор руководства банка. Исламские банки обычно инвестируют эти резервы для получения дополнительных доходов держателями инвестиционных счетов и выравнивания доходов для держателей инвестиционных счетов. Если резервы достаточны для того, чтобы избежать передачи доходов от акционеров владельцам инвестиционных счетов, риск DCR отсутствует. Однако DCR присутствует если эти резервы недостаточны и происходит передача некоторой доли доходов акционеров вкладчикам.
Риск нормы прибыли в ислмамком банкинге
Этот вид рисков возникает в результате неожиданных изменений на рынке ставок прибыли (процентных ставок традиционных банков), которые отрицательно сказываются на доходах банка.
Несмотря на то, что клиенты исламских банков принимают риски размещения своих средства с разделением прибылей и убытков, они могут отреагировать отрицательно — и, возможно, вывести свои средства — если доходность банка ниже чем рыночные ставки. Если исламские банки не смогут отреагировать на повышение рыночной процентной ставки, это может привести к риску ликвидности (поскольку клиенты могут слишком быстро вывести средства). А если банки отреагируют на давление рынка, возникнет перемещённый коммерческий риск и необходимо будет предпринимать шаги, изложенные в предыдущем разделе.
Риск несоответствия принципам исламского финансирования
Соблюдение шариата является смыслом существования исламских финансовых институтов. Если банк не соблюдает принципы и нормы шариата, последствия могут быть негативными, что может также являться источником репутационного риска.
Таковы минимальные требования к соблюдению принципов шариата:
ü соблюдение минимальных требований с самого начала существования исламского банка - избегание процентов, азартных игр, спекуляций и др, а также обязательное включение Шариатского совета (по законодательству Ресупблики Таджикистан - Комитет по исламским финансовым усулугам) в структуру корпоративного управления банка.
ü соблюдение требований к транзакциям и операциям. Внутренний шариатский контроль банка должен гарантировать, что транзакции и операции анализируются на постоянной основе. Шариатский отдел отвечает за проведение регулярных шариатских аудитов для выявления любых возможных несоблюдений, которые могут подорвать репутацию банка.
ü разработка продуктов согласно принципам исламского финансирования. Каждый продукт, разработанный исламским банком должен проходить через Шариатский совет для утверждения. В некоторых странах после получения внутреннего одобрения, продукт необходимо направить Шариатскому совету регулирующего органа, который также рассматривает его на соответствие принципам исламского финансирования и могут отклонить при не соответсвии. Данный риск – риск разработки продуктов, также является уникальным рисков исламского банкинга.
Риск инвестиции в капитал
Риск инвестиции в капитал - риск, возникающий при заключении сделок партнерства с целью участия в конкретном финансировании или в общей коммерческой деятельности в котором поставщики финансирования делят риски. Этот риск актуален в условиях сделок мудараба и мушарака.
Таким образом можно заключить, что исламский банкинг более рискован по сравнению с традиционной банковской деятельностью, но не смотря на это, во время мирового финансового кризиса (Global Financial Crisis, 2008), когда многие традиционные банки мира один за другим терпели крах, исламские банки мира продемонстрировали значительную устойчивость, в виду того, что исламские банки -
-полагаются на реальную экономическую деятельность
-избегают токсичные производные финансовые инструменты
-поддерживают более высокую ликвидность
Список литературу:
1. Mohamad Omar Faruq - независимый эксперт - https://papers.ssrn.com
2. Sowmya Vyvek - Бахрейский институт банкинга и финансов (BIBF) - https://papers.ssrn.com
3. AAOIFI - 1999г.
4. Рекомендации базельского комитета банковского надзора
Раупова П.А.
Начальник Службы по мониторингу банковских рисков
ОАО «Тавхидбанк»
24.05.2022
